【脱水研报】虚拟现实产业迎来史诗级政策利好，目标在5年内释放
时间：2022-11-02 12:36 来源：股似海学习网 作者：gusihai 阅读：次
虚拟现实产业迎来史诗级政策利好，目标在5年内释放近10倍于当前的市场空间，硬件到应用全产业链受益，一图梳理产业链已率先卡位的“十大金刚”
摘要：
虚拟现实迎来重磅利好，但如果掌握不好文中的交易节奏，要赚钱也不容易。
①《计划》指出到2026年，我国虚拟现实产业总体规模（含相关硬件、软件、应用等）超过3500亿元，虚拟现实终端销量超过2500万台。
②长期2500万台销量目标将在5年内释放近10倍于当前的市场空间，长线逻辑充分打开，国产XR产业链公司将充分受益。
③虚拟现实行业反转趋势明显，估值很安全，业绩有拐点，新品有推动，国家级政策有刺激。
以下为付费内容
正文：
事件：
五部门今日联合印发《虚拟现实与行业应用融合发展行动计划（2022-2026年）》，指出到2026年，我国虚拟现实产业总体规模（含相关硬件、软件、应用等）超过3500亿元，虚拟现实终端销量超过2500万台（根据IDC数据，21年国内VR出货量约143万台，预计25年超过1000万台；AR量级更小），培育100家具有较强创新能力和行业影响力的骨干企业，打造10个具有区域影响力、引领虚拟现实生态发展的集聚区，建成10个产业公共服务平台。重点任务包括：
①推进关键技术融合创新:围绕近眼显示、渲染处理、感知交互、网络传输、内容生产、压缩编码、安全可信等关键细分领域，做优“虚拟现实+”内生能力，强化虚拟现实与5G、人工智能、大数据、云计算、区块链、数字孪生等新一代信息技术的深度融合，叠加“虚拟现实+”赋能能力。
②提升全产业链条供给能力:全面提升关键器件（高性能虚拟现实专用处理芯片、近眼显示等）、终端外设、业务运营平台、内容生产工具、专用信息基础设施的产业化供给能力。
③加速多行业多场景应用落地:推进虚拟现实+工业生产/文化旅游/融合媒体/教育培训/体育健康/商贸创意/演艺娱乐/安全应急/残障辅助/智慧城市等场景应用落地。20-21年国内出台了一系列虚拟现实相关政策，但此次文件量化提出产业目标。
财通证券认为，本次政策可能是虚拟现实行业站上国家高层意志的穿云之箭，虚拟现实行业反转趋势明显，估值很安全，业绩有拐点，新品有推动，国家级政策有刺激。
1）产业规模目标3500亿，终端销量2500万台
《计划》为我国虚拟现实产业发展指明了目标，至2026年，我国虚拟现实产业总体规模超3500亿元，虚拟现实终端销量超2500万台，培育100家强创新能力与行业影响力的骨干企业。《计划》还提出关键技术融合创新、全产业链供给、多行业多场景应用落地、加强公共服务平台建设、构建融合应用标准体系等五大任务；提出关键技术融合创新、全产业链条供给提升、多场景应用融合推广三大工程。
2）C端短期承压不改向上趋势，B/G端渗透起步长期机遇确定
XR头显是下一代沉浸式体验入口，当前C端先行，全球年销量已破千万，游戏、直播、运动、社交、影视等场景多点开花，短期Quest2涨价+宏观衰退景气承压，Pancake超薄光学+VST穿透显示引领浪潮下长期向上趋势不变。B/G端渗透起步，XR+AI深度融合已应用于智慧制造、能源、城市、教育、办公、农业等诸多领域，Meta、PICO等龙头也均于近期携企业级产品积极入局。相比C端而言，B端产品单价高（几倍于消费级）、行业Knowhow需求强，软硬一体解决方案带来高客户粘性，拥有更高的长期确定性。
财通证券看好XR硬件在B/G端需求的快速增长，长期2500万台销量目标将在5年内释放近10倍于当前的市场空间，长线逻辑充分打开，国产XR产业链公司将充分受益。
3）产业方面从硬件到应用今年已有积极突破。
硬件侧，Pancake光学方案减轻VR头显重量，全彩VST功能使得VR产品向MR产品过渡。PICO、创维数字等已上线VR新品。Nreal、雷鸟等推出AR新品。
内容侧，VR演唱会、体育赛事等视频直播内容，健身、硬核游戏等内容持续丰富。
对标公司：
传媒：创维数字（稀缺终端标的，VR C端B端并举），恺英网络（VR游戏将上线），芒果超媒（布局领先，芒果幻城等VR应用已上线），华立科技（VR线下娱乐），中文在线（联合出品VR版《灵笼》、投资VeeR），兆讯传媒（体外公司螳螂慧视VR直播），风语筑（VR数字场景，投资VeeR），宝通科技（VR游戏/VR工业化），力盛体育（VR赛事）等。
电子：歌尔股份（整机代工、光学模组），三利谱（Pancake复合膜），紫建电子（电池），兆威机电（瞳距调节）等。
脱水君点评：虚拟现实昨天出了利好，今天不少个股都起飞了，题材级别是挺高的，应该能够持续炒作几天，但在交易节奏上要注意，不要着急的随便找一个票就追，今天能追到的，大多数要埋人，今天追不到的，大多数是会走牛的潜在龙头之一，所以今天要做的是观察，观察哪些是强势涨停的票，等待后续回踩短期均线的机会再上车。
摘要：
虚拟现实迎来重磅利好，但如果掌握不好文中的交易节奏，要赚钱也不容易。
①《计划》指出到2026年，我国虚拟现实产业总体规模（含相关硬件、软件、应用等）超过3500亿元，虚拟现实终端销量超过2500万台。
②长期2500万台销量目标将在5年内释放近10倍于当前的市场空间，长线逻辑充分打开，国产XR产业链公司将充分受益。
③虚拟现实行业反转趋势明显，估值很安全，业绩有拐点，新品有推动，国家级政策有刺激。
以下为付费内容
正文：
事件：
五部门今日联合印发《虚拟现实与行业应用融合发展行动计划（2022-2026年）》，指出到2026年，我国虚拟现实产业总体规模（含相关硬件、软件、应用等）超过3500亿元，虚拟现实终端销量超过2500万台（根据IDC数据，21年国内VR出货量约143万台，预计25年超过1000万台；AR量级更小），培育100家具有较强创新能力和行业影响力的骨干企业，打造10个具有区域影响力、引领虚拟现实生态发展的集聚区，建成10个产业公共服务平台。重点任务包括：
①推进关键技术融合创新:围绕近眼显示、渲染处理、感知交互、网络传输、内容生产、压缩编码、安全可信等关键细分领域，做优“虚拟现实+”内生能力，强化虚拟现实与5G、人工智能、大数据、云计算、区块链、数字孪生等新一代信息技术的深度融合，叠加“虚拟现实+”赋能能力。
②提升全产业链条供给能力:全面提升关键器件（高性能虚拟现实专用处理芯片、近眼显示等）、终端外设、业务运营平台、内容生产工具、专用信息基础设施的产业化供给能力。
③加速多行业多场景应用落地:推进虚拟现实+工业生产/文化旅游/融合媒体/教育培训/体育健康/商贸创意/演艺娱乐/安全应急/残障辅助/智慧城市等场景应用落地。20-21年国内出台了一系列虚拟现实相关政策，但此次文件量化提出产业目标。
财通证券认为，本次政策可能是虚拟现实行业站上国家高层意志的穿云之箭，虚拟现实行业反转趋势明显，估值很安全，业绩有拐点，新品有推动，国家级政策有刺激。
1）产业规模目标3500亿，终端销量2500万台
《计划》为我国虚拟现实产业发展指明了目标，至2026年，我国虚拟现实产业总体规模超3500亿元，虚拟现实终端销量超2500万台，培育100家强创新能力与行业影响力的骨干企业。《计划》还提出关键技术融合创新、全产业链供给、多行业多场景应用落地、加强公共服务平台建设、构建融合应用标准体系等五大任务；提出关键技术融合创新、全产业链条供给提升、多场景应用融合推广三大工程。
2）C端短期承压不改向上趋势，B/G端渗透起步长期机遇确定
XR头显是下一代沉浸式体验入口，当前C端先行，全球年销量已破千万，游戏、直播、运动、社交、影视等场景多点开花，短期Quest2涨价+宏观衰退景气承压，Pancake超薄光学+VST穿透显示引领浪潮下长期向上趋势不变。B/G端渗透起步，XR+AI深度融合已应用于智慧制造、能源、城市、教育、办公、农业等诸多领域，Meta、PICO等龙头也均于近期携企业级产品积极入局。相比C端而言，B端产品单价高（几倍于消费级）、行业Knowhow需求强，软硬一体解决方案带来高客户粘性，拥有更高的长期确定性。
财通证券看好XR硬件在B/G端需求的快速增长，长期2500万台销量目标将在5年内释放近10倍于当前的市场空间，长线逻辑充分打开，国产XR产业链公司将充分受益。
3）产业方面从硬件到应用今年已有积极突破。
硬件侧，Pancake光学方案减轻VR头显重量，全彩VST功能使得VR产品向MR产品过渡。PICO、创维数字等已上线VR新品。Nreal、雷鸟等推出AR新品。
内容侧，VR演唱会、体育赛事等视频直播内容，健身、硬核游戏等内容持续丰富。
对标公司：
传媒：创维数字（稀缺终端标的，VR C端B端并举），恺英网络（VR游戏将上线），芒果超媒（布局领先，芒果幻城等VR应用已上线），华立科技（VR线下娱乐），中文在线（联合出品VR版《灵笼》、投资VeeR），兆讯传媒（体外公司螳螂慧视VR直播），风语筑（VR数字场景，投资VeeR），宝通科技（VR游戏/VR工业化），力盛体育（VR赛事）等。
电子：歌尔股份（整机代工、光学模组），三利谱（Pancake复合膜），紫建电子（电池），兆威机电（瞳距调节）等。
脱水君点评：虚拟现实昨天出了利好，今天不少个股都起飞了，题材级别是挺高的，应该能够持续炒作几天，但在交易节奏上要注意，不要着急的随便找一个票就追，今天能追到的，大多数要埋人，今天追不到的，大多数是会走牛的潜在龙头之一，所以今天要做的是观察，观察哪些是强势涨停的票，等待后续回踩短期均线的机会再上车。
(责任编辑：股似海学习网)
顶一下
(0)
0%
踩一下
(0)
0%
上一篇：【脱水研报】道通科技：底部反弹的扛旗先锋！国内唯一通过美标快
下一篇：没有了
下一篇：没有了
相关内容
【脱水个股】智能用电服务
【风口研报】这家步入快车
【调研精选】挖掘200亿的
【风口研报】半导体材料稀
【君临私享】0830低估值顺
【脱水好图】蚂蚁金服启动
一文看懂离岛免税细则超预
【风口研报】医疗器械细分
最新内容
【风口研报】量价
【风口研报】隔膜![[风口研报] 散热、PCB上游材料引关注，5G时代这几个必用化工新材](/uploads/allimg/190820/1-1ZR0230325T0-lp.png)
[风口研报] 散热![[风口研报] “盈利能力提升+受益通讯、半导体行业国产替代”，这](/uploads/allimg/190815/1-1ZQ5231634606-lp.png)
[风口研报] “盈